什么是“存款准备金制度”

存款准备金制度是中央金融机构对货币的宏观调控制度。在这个制度下,各专业金融机构不能将其吸收的存款全部用于发放贷款,必须将存款的一部分缴存在中央银行,这部分存款叫作存款准备金;存款准备金占各金融机构存款总额的比例,叫作存款准备金率。比如,如果存款准备金率为7%,就意味着金融机构每吸收100万元存款,必须向中央银行缴存7万元的存款准备金,而用于发放贷款的资金只能为93万元。     

我国存款准备金政策的作用机理与操作特点分析

近年来,在我国中央银行的货币政策操作中,存款准备金率的调整较为频繁。为了降低存款准备金政策的冲击力度,中央银行对存款准备金率的调整采取提前告知的策略;政策操作呈现"高频率、小幅度"的特点;为了增强货币政策的针对性,对不同存款机构实行了差别存款准备金制度。从政策效果看,存款准备金率的适时调整,对货币供应量、市场利率、资产价格和物价水平都发挥着积极的调控作用。今后一个时期,可以将存款准备金政策培育为宏观审慎管理的政策工具之一,并对差别存款准备金制度实行动态调整。     

浅谈存款准备金率

中央银行决定,从2004年4月25日起,存款准备金率由7%提高到7.5%。什么是存款准备金率?它的变动对社会经济会产生怎样的影响呢?金融机构主要的业务是吸收存款。因为很少会出现所有储户同时取走全部存款的现象。因此银行可以把存款中的大部分用作资产经营,只留一小部分以应付提款的需要。金融机构将留出的小部分缴存在中央银行,这部分存款叫做存款准备金,存款准备金占金融机构存款总额的比例就叫做存款准备金率。存款准备金率由7%提高到7.5%,意味着金融机构每吸收1000万元存款,要向央行缴存的存款准备金由原来的70万元上涨到75万元,用于发放贷…     

近期金融改革分成五大块重点抓调控

一、进一步改革与完善中央银行调控方式。中央银行将逐步缩小贷款规模管理等直接调控手段的运用,增加公开市场操作等间接调控手段的运用,并将进一步研究改革存款准备金制度。     

金融知识简介（一）

金融知识简介（一）焦璞璞，张凤鸣１、基础货币是指商业银行存入中央银行的准备金（包括法定准备金和超额准备金）与社会公众所持有的现金之和。通俗来讲，基础货币就是中央银行对居民、企事业单位、商业银行与财政部门的负债。在现代银行制度下，由于货币采取了纸币或转...     

中央银行宏观调控手段的选择

经济体制改革在有计划的商品经济条件下是要变对经济的直接调控为间接调控。金融体制朝着这个航标作了重大改革,建立了中央银行体制。规定人民银行作为中央银行是金融管理机关,负责宏观金融的管理和监督,负责宏观金融政策和综合信贷计划的制定。为此,中央银行选择了综合信贷计划、存款准备金和利率作为调控宏观经济的手段。相对于过去的大一统银行体制来说,中央银行体制的建立无疑取得了根本性进步,而且这是变金融直接调控为间接调控的唯一正确的道路.但是,横在我们面前侦难题是:在现行的金融体制下,中央银行宏观控制“一耸就     

市场经济要求建立存款保险制度

存款保险制度通俗地说就是保证存户能够从银行取回自己的存款的一种制度。在市场经济条件下,银行经营也是有风险的,为使这种风险不给存户造成损失,于是对存户在银行的存款进行保险,一旦银行在出现风险,不能保证存户提取存款时,便可从存款保险公司得到赔偿,从而避免存户受到损失。　　存款保险制度起源于美国。1930年—1933年间,美国银行大量倒闭,金融当局开始认识到仅有银行的存款准备金,还不足以防止银行倒闭风潮。于是根据1933年通过的《格拉斯—斯蒂格尔法》(银行法),于1934年成立了联邦存款保险公司,开始实行存款保险。其主…     

国有商业银行改革年谱

1998年 国际清算银行成员国的中央银行在瑞士的巴塞尔达成的若干重要协议(巴塞尔协议)中,要求银行资本充足率(银行自有资本与风险资产的比率)不低于8％,即降低不良资产比率,减少银行倒闭的风险和代价。为了改善国有银行处境,财政部以发行30年期特种国债、降低存款准备金的方式向四大国有商业银行注资2700亿元(折合美元330亿)。     

中国人民银行法有关名词解释

①中央银行:国家管理金融的最高机构,其职能主要体现在三个方面:一、作为国家的银行。负责制定和执行国家的货币政策,实施对金融业的监督和管理,控制货币流通和信用活动,经理国库,代理国家发行公债,掌握国家的黄金储备和外汇储备,并以此促进经济增长、充分就业和国际收支平衡。二、作为发行的银行。垄断货币的发行权。三、作为银行的银行。集中商业银行的准备金并对它们提供信用,作为最后贷款人。中国的中央银行是中国人民银行,从1984年专门行使中央银行的职能。     

当前我国流动性过剩问题探析

当前我国流动性过剩的根本原因是内需不足、经济增长过度依赖出口的总需求结构,直接成因是金融机构存贷差额的持续扩大和外汇储备的快速增长。流动性过剩已经成为困扰我国经济健康、平稳发展的重要问题。当前中央银行应综合运用存款准备金、公开市场业务、利率政策等货币政策工具调控过剩的流动性。但从长期的角度看,唯有进行综合改革,从源头上控制流动性的过快增长,才是治理流动性过剩的根本对策。     

继续实施积极财政政策是否必要

（一）从１９９８年开始，由于亚洲金融危机的冲击和影响以及经济体制转变过程中深层矛盾的综合作用，我国出现了通货紧缩、投资与消费需求不足、经济增长乏力的情况。而同一时期中央银行陆续采取的取消贷款规模限制、多次下调存贷款利率、改革存款准备金制度等一系列货币政策并未取得预期成效。在这种情况下，从１９９８年下半年起，我国开始实施了以增发国债为核心、利用国债投资拉动经济增长的积极财政政策。实践证明，这一政策是正确的，现已取得了明显的效果。今后，我们是否还要继续实行积极的财政政策？当前，学术界有不少同志认为，…     

十年金融改革的反思与展望

一 十年金融改革的方向性突破及面临的挑战 我国的金融改革已走完十个年头,这是不平凡的十年。 十年来,我国金融在银行组织体系、信贷资金管理、信用形式、利率制度、货币信贷政策、金融市场、银行企业化、保险、外汇管理及涉外金融等众多方面进行了有益的探讨和实践,较之十年前,我国的金融领域产生了很大的变化。而其中带有方向性的变革主要表现在五个方面:一是中央银行制度的建立。我们暂且不管我国今天的人民银行是否已是真正意义上的中央银行,我们只是强调,从1983年9月起建立的中央银行体制,一定程度上是对宏观     

对改革存款备付金制度的思考

对改革存款备付金制度的思考程国洪我国银行存款备付金包括商业银行（含专业银行）在人民银行的存科库存现金两大部分，主要用于银行间的资金清算和支付客户提存。我国对备付金的规定始于１９８９年，由于法定存款准备金不能用于清算支付，为了规范专业银行行为，防止拖欠...     

降息究竟谁受益

存款利率下调幅度超出想象 经国务院批准,中国人民银行决定从1999年6月10日起降低金融机构存贷款利率,并同时降低中央银行准备金存款利率、再贷款利率和再贴现利率。 此次降息幅度超出了许多人的想象。公布的数据显示,金融机构存款利率平均下降1个百分点,贷款利率平均下降0.75个百分点。其中,一年期定期存款利率由现行的3.78％降为2.25％,一年期贷款利率由现行的6.39％降为5.85％,逾期贷款利率由现行的日利率万分之三(折年率10.8％)降为万分之二点一(折年率为7.56％);金融机构在人民银行的准备金存款利率由现行的3.24％降为2.07％,人民银行对金融机构再贷款利率平均下调1.35个百分点,其中一年期再贷款利率由现行的5.13％下调到3.78％;再贴现利率由现行的3.96％下调到2.16％。     

转型期我国利率政策操作效果研究——来自产业层面的证据

在转型期我国货币政策实践中，利率政策成为重要的货币政策操作工具。随着利率市场化改革加速推进，利率政策发挥着更加重要的作用。本文采用VAR模型考察了利率政策、存款准备金比例和公开市场操作这三大工具对三次产业变动的动态影响。分析表明：存款基准利率等政策工具对三次产业前期冲击强度较大，后期冲击幅度呈收敛趋势；存款基准利率的政策时滞为3个季度；利率政策对第一产业影响效果要好于其他产业。中央银行应注意政策工具操作效果的差异性，以突出各工具的优势，充分发挥操作工具的“组合效应”。     

金融自由化的前提条件试析

本世纪七、八十年代以来 ,世界上许多发达国家及发展中国家都进行了金融自由化改革。金融自由化是指出取消那些限制金融体系中的竞争 ,妨碍市场力量在决定金融合约价或数量方面自由发挥作用的各项管理规定。它包括对内的自由化和对外的自由化两个方面。对内的自由化包括利率自由升降、废除选择性信贷管理、降低法定存款准备金、取消中央银行的利率补贴、放松对银行、证券、保险的分业管理等 ;对外的金融自由化包括经常项目自由兑换、实行浮动汇率管理、对外开放本国金融市场等。简而言之 ,就是利率自由化、资本流动化、汇率自由化、银行业务…     

中国隐性存款保险分析

一、中国隐性存款保险的特征与弊端 隐性存款保险是指一国基于过往政府行为或声明,公众预期当银行破产时政府会采取行动以保护存款人的权益.中国在经济转型期实质形成了以中央政府为核心的完整的政府隐性担保体系,隐性存款保险即是其中重要的一环.隐性存款保险在我国并非正式的制度安排,而只是当银行面临危机时,政府为防止风险扩散造成系统冲击所采取的援助手段.     

商业银行金融理财的“影子金融”本质及其风险演化

商业银行理财产品在促进商业银行业务转型、满足居民和企业投融资需求等方面发挥了一定的作用,但高息揽存、变相放贷等理财乱象使其备受关注。一般认为,理财产品作为商业银行的表外业务,是我国利率市场化改革的有力探索,也是商业银行资产经营的重要转型。内生货币理论认为,内生的贷款需求创造存款供给,银行存款作为银行负债依赖一国中央银行的担保,具有较强的权威性,而我国最具代表性的商业银行理财产品本质为信托等非银行机构的负债,是银行"资产信托化"运作的结果,冠以"银行理财"之名其实是银行对相关金融机构开展影子银行业务提供的无形担保。然而银行无节制地参与及其"存款理财化、贷款证券化"的"资金(资产)池"理财业务创新,必然使整个金融体系从"避险型金融"向"庞氏金融"演化,大规模的风险积聚和脆弱性融资,将给我国尚不健全的金融体系带来灾难性打击。     

金融监管浅谈

一般认为,金融监管与中央银行制度的发展密切相联系,由中央银行来履行监管职能是理所当然。从理论上看,确实顺理成章:中央银行制度的产生就是政府为了满足其对金融事业的统一管理需要,解决银行券的分散发行和流通混乱,克服银行频频倒闭诱发信用危机等一系列问题而赋予大银行种种特权的结果。从     

词典

存款保险制度 中国人民银行研究局局长透露，我国存款保险制度有望2009年推出。存款保险是指存款类金融机构按所吸收存款的一定比例，向特定机构缴纳一定保险金，当其发生支付危机时，由存款保险机构通过资金援助、赔偿保险金等方式来保障其清偿能力的一项制度。