住房抵押贷款证券化的五个作用

在我国现有的银行资产状况及居民收入条件下,开展抵押贷款证券化的作用： １、抵押贷款证券化间接促进住房销售。抵押贷款证券化并不直接帮助房地产商卖房,但是它通过改善银行资产,使抵押贷款银行尽快回收资金,鼓励银行为居民购房提供更多的、利息较低的贷款,增加居民住房的有效需求。因此,抵押贷款证券化主要是解决买房融资难的问题。 ２、有利于改善我国国有银行资产的质量和经营效果。过去几年的住房建设占用了大量银行金融资产,现在抵押贷款又要占用大量银行资产。证券化可以通过资本市场扩大住房消费融资,盘活大量积压和空置的…     

我国国有商业银行信贷风险的成因及管理

银行信贷风险是市场经济条件下的一种客观现象,是指银行贷出去的款项,借款人到期还不了,形成拖欠或根本无能力偿还,致使贷款收不回来,给银行带来损失的可能性。此种现象在世界各国普遍存在,目前,我国商业银行信贷风险问题十分严重,直接危害到商业银行信贷资产的质量。不良贷款风险的成因归纳起来有下面几个:     

浅议信贷资产风险的原因及防范化解

在社会主义市场经济体制下，银行作为经营货币的特殊企业，既受现实经济生活中各种复杂因素的影响，又受政府或中央银行经济、贷币政府宏观调控。在多种因素的作用下，银行经营风险相对来说高于一般企业。长期以来，由于受计划经济影响，我国银行信贷管理体制不健全，约束机制不完善，加之外部多种因素的综合影响，导致银行信贷资产质量流失严重，风险愈来愈大，应收未收利息居高不下，严重威胁着银行的生存和发展。如何提高银行信贷资产质量，防范和化解金融风险，已成为当前金融工作中的当务之急。本文拟对信贷资产质量低下的原因及防范和…     

全方位风险防范──香港楼字按揭贷款扫描(三)

虽然香港楼宇按揭贷款的违约率非常低，但因为竞争激烈，经济形势也变化莫测，银行的风险还是存在的，主要有集中性风险、流动性风险和违约性风险。集中性风险即贷款过于集中于按揭贷款，一旦房地产业不景气，这部分资产质量下降，给银行造成风险。银行吸收的存款、储蓄一...     

债转股的双重效应

9月17日，上海宝钢集团和中国信达资产管理公司就宝钢集团下属梅山（集团）公司债转股事宜举行了签约仪式。这是继北京水泥厂和上海焦化有限公司之后，又一家大型国企正式加入债转股的行列。另据有关方面的信息，已有数目可观的企业提出申请，希望搭上债转股这列特别班车，可谓拥之者众。正如有专家所指出的，如果运作得好，债转股既可盘活银行的不良贷款，化解金融风险；又可减轻企业债务包袱，推进其改革步伐，堪称“双赢。在我国，国有商业银行的不良贷款相当大一部分体现在国有大中型企业的不良资产上，处置商业银行不良信贷资产和处置…     

负债经营及其风险浅析

企业要开展正常的生产经营活动，进行规模化扩大再生产，其资金短缺，实力不足的解决办法之一，就是负债。在社会主义市场经济下条件，负债经营已成为企业吸收生产经营活动资金，使企业资产不断得到补偿、增值和更新的一种手段。企业负债经营，是指利用债权人的资金进行生产经营，以期获得收益的一种行为。负债经营是市场经济发展的必然产物，对现代企业经营有着重要的意义。 　　首先，负债经营具有缓解企业资金紧张，调节余缺的功能。企业资金来源包括两大部分：一部分是负债资金，一部分是权益资金，当企业权益资金不足时，企业可充分利…     

应重视收贷收息难困扰银行正常经营现象

编辑部：当前，收贷收息困难已成为困扰一些基层银行正常经营的严重问题。日前，笔者跟随一位农行支行行长来到一家肉食加工企业联系收息业务，该企业负责人信誓旦旦地保证月底前归还５０万元的贷款利息。然而，时间到了，该企业只还了３万元利息。笔者又随该行一位副行长...     

隐形不良资产──商业银行的隐忧

商业银行在划分资产结构，分析资产状况时，往往忽略那些潜在的，不易分辨的隐形不良资产的存在。这会给银行的决策造成不良影响。以目前形势看，国有商业银行隐形不良资产主要包含在“抵贷资产”上和“倒贷”贷款中。“抵贷资产”是指银行对通过正常经营收入不足以偿还贷款本息的借款人以物偿还的那部分资产。“报贷资产”不良因素表现在三个方面：其一、抵价与实价之差。针对部分借款人持续衰败的形势，银行出于“存在』总比消失好”“抢点芝麻总比没有强”的心态，在充分考虑借款人善后事宜的情况下，一些抵贷物往往会出现价实不符现象。…     

政府与银行联手治理逃废债

近年来，一些企业借改制之名逃废银行债务，己为人所共知井演化成异常严重的问题，长期以来已积聚了很大的金融风险，致使银行不良贷款有增无减。银企信用危机不断加深，由此不仅造成银行借贷畏贷，同时反过来加速了企业资金周转困难，最终使银企双方共同陷入一种恶性循环。这种状况已经威胁到我国金融体系的稳定运行，并成为国民经济和社会发展的隐患。对此中央已出台措施，组建金融资产管理公司以化解潜在风险．与此同时，地方政府与金融机构也在为遏制与解决企业逃废债问题作出积极探索。当前，企业借种种机会逃、废银行债务在全国是个较…     

对今年我国经济形势的展望

当前外部经济环境发生变化，国内居民消费增幅出现缓慢回落，经济增长率也出现缓慢回落。受这些因素影响，投资预期有所下降，市场对投资的推动力度将有所减弱。另一方面，由于风险损失的困扰，政府对投资推动的力度在缩小。去年以来，国有商业银行、政策性银行都加大了对不良贷款率的控制力度，而且采取各种措施缩小不良贷款的比率。例如在贷款发放程序上将先贷后还改为先还后贷；为了控制中小银行不良贷款的增加，央行提高了贴现率等。此外，股市风险加大，使得企业上市难度加大。除国债市场外，其他债券市场的发展也比较缓慢。受以上因素影响，预计未来投资增长将呈现回落态势。     

加入WTO后的中国国有商业银行

加入WTO对中国国有商业银行而言 ,意味着机遇与挑战并存。它在带给其加速发展、效率提高的同时 ,也因其资产结构、经营管理模式、技术人才等方面的一定弊病 ,影响着与外资银行的进一步竞争。尽快进行银行体制改革 ,优化资产质量 ,调整贷款对象 ,实现规模、全能型经营 ,提高科技水平 ,是入世过渡期应采取的主要对策。     

浅议负债经营

在计划经济体制时代，国人曾以既无内债，又无外债而引以为荣，但时至改革开放的今天，这一历史已被改写。国家举债，企业贷款已十分普遍，并且许多经营者也因此而喜获成功。那么，负债经营是否有百利而无一弊？企业如何优化负债经营？我们拟就这些问题谈几点粗浅看法，以期对经营者有所研益。一、负历经营的本质所谓负债经营，简言之，指企业依靠借债开发生产经营活动，它包含了以下三层含义：一是其资金来源是企业以举债的方式（如发行债券、票据、贷款）从银行、非银行金融机构、其它单位吸取的资金，其资金所有权归属于债权人，债务人仅…     

商业银行如何防范信贷资产风险?

银行逾期贷款增加、呆滞贷款和呆帐贷款增加,致使不良资产比例不断增长,造成信贷资产质量下降的问题,近年来一直是困扰国有商业银行的一大难题。 如何有效防范信贷资产风险,提高信贷资产质量,成为我国金融体制改革过程中备受关注的热点。     

农村信用合作社：问题与对策

一、农村信用社现存的主要问题１信贷资产单一,金融风险集中。信用社资产配置主要集中在贷款上,对投资、贴现等收益较高的资产业务,即使资金有可能也不能随意办理。客观上形成信用社在人民银行一定数量的转存款,转存款利率倒挂直接影响其正常经营。近年来,由于乡镇企业经营不景气,农业产业化进程缓慢,农村信用社为求稳健经营,“惜贷”心理加重,致使库存现金,应收帐款和固定资产占款占总资产的比例大幅度上升,降低了资产的收益率,不利于分散风险和提高金融服务效益。同时,农村信用社信贷资产质量不高,安全性差。信用社的主要服务对象是农户和…     

贷款担保银行的“安全带”系紧了吗?

贷款担保，是银行要求借款人提供合法的保证、抵押、质押等贷款条件的一种经济行为。它为银行规避信贷风险、提高信贷资产质量、促进经济发展发挥了重要作用。我国在１９９５年１０月颁布实施了《中华人民共和国担保法》，经过几年的运行，商业银行的贷款担保应该说运行越...     

石狮商品经济调查(下)

沉浮于市场的私营企业 石狮以市场为龙头,工业与贸易比肩共荣,出现了一批私营工业企业。这些企业一开始就诞生于激烈动荡的市场,深深扎根于市场。 这是因为,作为企业发展不可或缺的五大因素,即资金、信息、劳动力、原料和技术已形成了市场,并且发育得比其他沿海和内地城市完全。 首先是资金。其他城市私人资金较少,银行也不愿把大数额的贷款发放给个人,所以,其所创办的乡镇企业,基本是由乡、镇、村一级政府或村民委员会向银行申请货款而创办起来的,石狮则不然。不可否认,银行在石狮私营企业发展中起了巨大的作用,近年来每年发放给乡镇企业的贷款达4000多万元,也扶持起一些有成效的私营企业。但是,相当多的私营企业是以个人独资或联户协办的方式创造并发展起来的。众多侨胞和侨资,为石狮发股私营企业准     

国企改革与金融结构的关系

党的十五大之后，主张将国有企业改革与金融体制改革联系起来以发展资本市场来推进国企改革的人越来越多。归纳起来，主要有以下几种思路：一是通过发展资本市场，为国有企业开辟新的筹集资金的渠道，解决国有企业的高负债和国有企业在银行中形成的大量不良债务问题。二是通过发展资本市场，盘活国有企业的存量资产，推进国有企业的重组。三是通过发展资本市场，推进国有企业建立现代企业制度的改革。但也有不少学者指出：上述主张“人为地夸大了发达的资本市场对于提高公司效益的作用”；“发展资本市场对解决国有企业面临的一些困难，推进…     

懂一点资产经营之道(下)

甲：资产经营既然是现代市场经济的产物，了解一下世界上一些大企业的资产经营情况倒很有必要。你能不能在这方面作些介绍。乙：据美国《幸福》杂志以销售额排列，1994年进入世界500强的国际级大企业中，美国占了151家，日本有149家，德国44家，韩国8家，中国有3家。位列第一的是日本三菱商事，它的年销售额达1758亿美元。资产额最大的是日本三和银行，它的总资产达6244亿美元，均超过了一些中等国家的国内生产总值。这些国际级大企业一般都有跨国经营、规模经营、多元经营、资产经营和规范经营五大基本特征，其中资产经营是核心。它们正是…     

扩大对中小企业的信贷支持力度

改革开放以来，我国的中小企业已发展成为国民经济中一支不可忽视的力量。然而，在我国中小企业经济实力，发展速度以及为社会做贡献不断增长的同时，金融为中小企业提供的服务远远跟不上要求，由于中小企业的特殊性，对贷款的需求表现为贷款要得急、频率大、数量少、风险大、管理成本高，出现了中小企业贷款难的现象。有资料表明，中小企业的贷款频率是大中型企业的５倍左右，中小企业的户均贷款数量中大中型企业的千分之五左右，银行对中小企业贷款的管理成本平均为大中型企业的５倍左右。笔者认为，加强银企合作，扩大信贷支持力度，是促…     

重点工程高负债率之忧何时了

国家重点工程高负债率的现象，已非个别。据有关方面透露，在我国重点建设项目中仅有5％左右可以完全还本付息，不能还本付息且不能维持正常生产的占力叽，50％以上的项目全额负债，可以偿还贷款利息但不能偿还本金的占46％，可以维持生产、偿还部分利息，但不能偿还本金的占29％。造成重点项目投资效益不理想的重要原因之一，就是项目负债率过高。长期以来，由于包括重点项目在内的国有企业过分依赖政府和银行的信贷投资、信用贷款，生产经营靠贷款，扩大再生产靠贷款，新上项目的资本金也靠贷款。因此注定了企业的高负债率在所难免。说得…