试论我国上市公司信息披露监管制度的完善

随着我国资本市场的深入发展和进一步成熟,针对上市公司信息披露制度监管问题的重要性也进一步显现出来。面对世界资本市场的高速前进和一体化进程,完善我国证券市场上市公司信息披露体系的监管制度无疑已经成为一个不可避免的问题。将在探讨信息披露监管的重要性及必要性的背景前提下,着重剖析我国证券市场现有信息披露监管制度的不足和缺陷,并提出相应的信息披露监管制度完善建议及对策。     

产品质量安全监管体制的国际比较与启示

产品质量问题关系到社会公众的人身与财产安全,对于企业、消费者乃至整个社会都是一个不容回避的问题,发达国家经过长期积淀形成了较为严格与稳定的产品质量安全监管体制,并呈现日渐完善趋势。美国、欧盟与日本等在产品质量安全监管的法律法规、机构设置、技术支撑等方面具有较为成熟的经验与措施,而我国存在产品质量安全法律法规体系不够系统、多部门监管、权责利分配不到位、认证标准体系缺失与滞后等问题。完善我国的产品质量监管,要树立一体化规范制定理念,确保法律体系系统化;整合梳理监管机构职能,促进监管资源的有效配置;引入成熟经验成果,鼓励监管措施多样化。     

我国证券市场监管的问题及其完善

证券市场监管是证券市场有序运行的重要保障,我国的证券监管伴随着我国证券市场的产生发展而不断发展演变,经历了萌芽期、探索期、快速发展期三个阶段,形成了目前全国集中统一的证券监管体制。但现有的监管体制中还存在着部分环节存在缺陷、法律制度滞后、行政干预过多、自律功能未充分发挥等问题,需要通过不断转变监管理念,健全法律制度,明确监管目的和范围,规范完善政府监管手段,加强证券监管自律等途径,健全我国证券市场监管体系,以保证证券监管职能的充分发挥,促进证券市场健康平稳运行。     

我国证券业监管体制的问题分析

该文主要是通过一些市场监管上存在的现象,透过这些现象去发现市场上存在的问题,从这些市场上存在的问题去发现证券监管存在的问题,通过分析这些证券业监管问题,来找出监管中问题存在的关键,如何的去改善发现的监管中的问题,以及证券监管业在未来的发展。在该文中,笔者主要是利用了金融监管的理论,对新兴市场(我国证券业)和成熟市场(国外证券业)进行对比,来阐述监管的问题,通过美国证券业的历史来研究我国未来证券业的发展,大胆的对我国证券业监管构架进行假设。该文立足我国证券市场,从国外证券市场发展历史经验来分析我国的证券市场未来的前景。     

证券发行制度的革命性变革——从行政审批制到保荐人制度

证券发行的审核制度,世界范围内主要有三种:审批制、注册制和核准制。采用哪一种制度与一国的证券市场发育水平和监管体制有关,在发达国家占主导地位的是注册制,我国作为一个新兴的证券市场,其证券发行审核制度随着证券市场的发展和证券管理体制的改革,也一直在进行着变革。2003年末中国证监会发布的《证券发行上市保荐制度暂行办法》和2004年5月第一批保荐机构和保荐代表人的公布,拉开了我国证券发行审核制度革命性变革的序幕。一、我国证券发行审核制度变革回顾我国证券发行审核制度经过了由行政审批制、核准通道制、保荐人制度的历史过程…     

我国证券市场的功能缺陷及对策分析

证券市场是金融市场的高级组织形式，是市场经济走向成熟的重要标志之一。从１９８１年恢复国库券发行算起，我国证券市场已经历了１７年的发展历程。证券市场在促进我国社会主义市场经济发展，建立完善的市场体系，优化资源配置，促进企业转换经营机制等方面有重大的促进...     

对当前证券市场管理的几点认识

对当前证券市场管理的几点认识对当前证券市场管理的几点认识刘莎近年来，我国证券市场已经取得较大的发展，在帮助国营企业筹集资金和促进机制转换方面发挥了积极作用。就目前我国证券市场的发展、运作状况看，还处在不成熟的成长阶段。证券市场走向成熟，需要具备比较完...     

现代市场体系建设新进展

商品市场全面发展。经过20多年的改革开放,我国商品市场已有相当规模,商品交易市场体系基本形成。期货市场在规范中也得到了发展。与此同时,生产要素市场发展也很快。 资本市场稳定发展。截至2002年8月底,全国共有证券公司124家,比1997年底增长了37％,资本金总额在5亿元以上的证券公司76家;证券营业部2880家,从业人员逾10万人。截至2002年8月底,我国共有1197家上市公司,比1997年底增长了61％。目前我国证券市场已经成为亚洲仅次于东京和香港的第三大证券市场。     

考核式监管的运行与困境:基于主要污染物总量减排考核的分析

西方发达国家监管体系的建构主要围绕监管规则制定的问题,与此不同,我国的监管建设面对巨大的执行挑战。这使得我国的监管过程高度依赖以"考核"为核心的行政手段。基于对主要污染物减排运作过程的勾勒,本文认为,依靠国家内部的考核体系来实现监管目标成为中国监管体系发展的重要特征,减排考核依赖于国家内部的控制体系,而非国家对于企业的日常监管体系。这部分地缓解了环保日常监管能力的不足,使中国环境治理走了一条与西方监管相当不同的道路,同时也隐藏了一系列棘手的难题。因此,依靠社会问责而非国家内部考核体系强化监管执行,并推动监管体系从"督政"到"督企"的转变,是我国监管体系建设的重要任务。     

难点与改革思路

我国农村金融运行理念还停留在发达国家上世纪80年代的水平,发展的可持续性面临诸多挑战农村金融改革的未来目标,是要“构建产权明晰、功能完善、分工合理、监管有力的农村金融体系”。要完成这些任务,必须深刻认识当前我国农村金融工作的难点,并提出符合实际的解决思路。     

我国证券市场税收漏洞及征管应对措施

党的十八大以及十八届三中全会明确提出,要健全多层次资本市场体系,建立统一、公平的市场体系,完善市场监管,合理保护中小投资者的利益。一方面,由于我国证券市场自身发展的不完善以及税收征管手段落后等因素的影响,证券市场税收漏洞问题比较严重,因为虚拟经济税收的特殊性以及税收布局的不合理性,造成市场主体税收遵从度比较低,加重了证券市场税收流失的程度。另一方面,沪深股市如按目前日均成交额1万亿—1.5万亿元计算,2015年印花税可达3 000多亿元,对于增加中央财政收入非同小可。因此,从证券市场发行、交易、分配、遗赠环节以及证券市场服务机构的经营等方面分析证券市场税收漏洞问题,提出完善我国证券市场税收征管的对策思路意义重大。     

论我国金融监管模式的选择

一个完整、严密、科学有效的金融监管体系应包括四个层次 :国家监管、行业自治、机构自律和社会监督。这四个层面各负其责而又相互配合 ,其中 ,国家监管模式主要有两种 :混业监管和分业监管。从发达国家金融监管的发展状况看 ,混业监管应是大势所趋 ,我国也不例外。我国在现阶段及未来金融监管模式应遵从分业→分合混营→混业监管的发展趋势。     

对证券市场政府监管内涵的探究

证券市场的监管对于证券市场健康发展以及保护投资者具有重要意义,但有关的一些最基本的概念如"证券市场监管"至今仍无定论,要进一步对证券监管领域进行深入研究,"名正才能言顺,正本才能溯源",必须首先明确这些基本概念,否则即有舍本逐末之嫌。     

论证券市场信息披露制度

证券市场信息披露制度对于保护投资者的权益以及对于促进证券市场的健康、有序发展意义重大。各国都在加强和完善这方面的立法工作。本文从证券市场信息披露制度的概念、目的、最新发展趋势、意义、要求等方面 ,并结合我国证券市场信息披露监管的现状及其存在的问题等进行了论述 ,提出了加强和完善证券市场信息披露制度的建议 ,以促进我国证券市场向标准化、国际化的方向发展     

论证券市场的行政监管

证券市场行政监管在整个证券市场监管中居于核心地位。证券市场行政监管之所以必要 ,原因是证券市场失灵和证券市场法律的高度不完备性。本文论述了证券市场行政监管的性质、特征、地位及其局限 ,并讨论了证券市场行政监管失灵的问题 ,最后构造了一个证券市场行政监管的均衡模型。     

中国证券市场的现状与发展对策──肖灼基教授访谈录

中国证券市场是一个年轻、富有活力的市场。短短几年里，证券市场无论在市场容量、运作方式、监管规则和操作技术方面，都有了很大的发展和提高，同时也面临着不少令投资者担忧的问题。肖灼基教授是我国最早研究股份制和证券问题的学者之一，对发展我国证券市场有诸多独到的见解。前不久我们就大家所关心的一些问题采访了肖教授。记者：中国股份制和证券市场是改革开放的产物，经过数载风风雨雨的考验，现在发展到了一定的规摸。请肖教授介绍一下中国证券市场的发展背景及其特征。肖教授：中国股份制和证券市场是在突破传统社会主义模式和传…     

建立中国特色的保险监管体系探讨

加入WTO给中国的保险业带来了机遇和挑战,保险监管方面存在的问题犹为突出,基于我国自身的发展特点,我们必须立足本国实际,借鉴保险业发展较为成熟的国家的历史经验,建立“以国家宏观监管为主体,以行业自律为辅助,以企业内控为基础,以社会监督为补充”的具有中国特色的保险监管体系。     

西方发达国家政府采购比较分析及其对中国的启示

西方发达国家的政府采购制度比较成熟,制度规范和监督体系较为完备,其理念、制度、组织结构、技术等方面的经验都能为我国政府采购的发展提供启示,具有借鉴意义。     

证券市场税制改革的构想

我国自80年代开放证券市场以来，市场流通体系已初具规模，形成了包括国债、金融债、公司债、投资基金等几大系列十几个券种的证券发行与流通市场，呈现以上海、深圳交易所为中心辐射全国上百家证券公司的格局。证券市场容量的扩大，证券品种的多元化和迈向国际化，吸引了社会各方资金的投入。进入90年代，值大力发展市场经济的机遇，作为市场体系不可缺少的证券市场，发展潜力巨大，前景更为广阔。为配合我国金融体制改革的步伐，促进证券市场良性发展，有必要尽快对滞后的证券市场征税制度进行改革。一、现行对证券交易征税存在的问题我国…     

我国证券市场会计信息披露亟待规范

规范的信息披露,是维护证券市场公开、公平、公正的根本保证,也是证券市场健康有序运行的前提。当前我国证券市场会计信息披露存在诸多问题,如信息披露不真实、不及时、不充分、不严肃等。导致这些问题的原因很多,既有上市公司和会计师本身的因素,也有法律法规不健全、监管不力等因素。规范我国证券市场会计信息披露需要采取多种措施,综合治理。主要是:完善企业会计准则;优化上市公司的治理结构;提高注册会计师队伍的素质;健全证券市场法律法规;加大政府监管和处罚的力度等。