投资银行补偿保障要求的法律和实务分析

中国的投资银行（或其业务范围与投资银行相类似的金融性公司，以下统称“投资银行”）业务是中国借鉴国际经验开展的一项全新的金融业务。随着中国经济的发展，中国的公司企业已对投资银行所从事的金融投资业务产生越来越强烈的兴趣和需求并逐步成为投资银行的客户，这些客户同投资银行的接触和业务联系也随之愈来愈广泛和紧密。在这种频繁商业交往中，一些客户对投资银行的某些商业行为产生了迷惑和不理解，投资银行提出的补偿保障（Indemnityguargnt）要求即为其中之一。投资银行的补偿保障要求是指投资银行在接受客户委托从事金融投资…     

证券公司委托理财业务发展的新思路

证券公司受托投资管理业务,俗称证券公司“委托理财业务”,在西方发达国家的投资银行的业务中,又称其为“资产及投资组合管理业务”。它主要包括:管理资产、托管服务、咨询服务、中转服务、按揭服务、人寿、     

论政府对投资银行的风险监管

本轮金融危机中,投资银行业务过度创新而政府监管乏力,风险累积祸及世界.政府对投资银行的风险监管问题引起业界的高度关注.通过分析政府对投资银行监管的理论基础,探讨对投行监管的必要性及监管的目标.在分析政府对投资银行监管方面暴露的问题之后,提出政府应该为投资银行创设良好的运行环境,创建良好的信息披露和风险提示制度,特别是把好市场准人和退出关口及针对投资银行的业务链条设计风险监管制度,防止出现监管"真空",并且加强监管过程中的国际合作.     

投资银行诚信法律责任简析--以华尔街十大投资银行被罚为线索

投资银行对客户、投资者乃至整个社会承担一种特殊的诚信义务,这种义务集中表现在传统承销、经纪业务和证券研究咨询业务之间的利益冲突方面。违反这种诚信义务,投资银行要承担契约、侵权和诚信法律责任,受民事、行政和刑事法律制裁;加强对投资银行诚信义务和责任的监管是目前以美国为代表的发达国家证券、银行立法及司法的动向,对我国颇具借鉴意义。     

美国投资银行业对我国的启示

一直以来,美国的投资银行将证券承销作为本源业务、为客户提供咨询服务并参与金融衍生品的创新业务,以低自有资本高杠杆高盈利著称。与从事储蓄和贷款业务的传统银行相比,投资银行是受到更少监管的独立经纪公司。美国的投资银行业变迁给我国投行的盈利模式、风险控制、政府监管带来了很多启示。     

论国际金融衍生交易的法律监管

在目前的国际金融市场上,既能规避风险又能导致风险的金融衍生工具,本身是一把“双刃剑”。尽管没有一种金融业务像衍生工具那样自出生就招致如此多的麻烦,但仍阻挡不了全球金融业对它的向往。因为衍生交易创造了空前繁荣和膨胀的金融市场,并且在很大程度上改变了传统银行体系的经营范畴和交易规则。目前,对一些大型银行来说,衍生交易业务规模大有取代传统存贷业务规模之势,而成为商业银行、投资银行和信托投资公司的主导业务。但是,面对着国际     

混业经营——中国金融业的未来发展潮流

中国人民银行近日发布实施《商业银行中间业务暂行规定》，首次明确指出，商业银行在经过中国人民银行审查批准后，可以开办金融衍生业务，代理征券业务以及投资基金托管、信息咨询、财务顾问等投资银行业务。该法规的出台。标志着我国金融混业经营的大门正式开启，混业经营将成为中国金融业进一步深化改革的必然的趋向。     

转嫁个人损失给单位的行为能否构成贪污罪

一、案情被告人窦某自1995年5月至案发,担任中国有色金属材料华东公司(以下简称“华东公司”)期货部经理。其主要职责是:主持本部门日常业务活动和行政管理工作,负责实施自营及代理业务,负责代理客户具体分单工作。被告人冼某自1995年4月至1996年6月间,担任上海市金属材料总公司(以下简称“金属总公司”)期货部报单员,其职责是:主要负责对口华东公司期货部报单及记载相应盈亏记录。其间,两被告人因业务关系相识。不久,冼以其丈夫的名义在窦所在的华东公司期货部设立编码为034的私人帐户进行期货交易。1995年11月1日,冼某电话委托窦在034帐户…     

背书禁止转让汇票质押探析

A公司因生产需要，委托B公司代理其从国外进口羊毛，并向B公司开具了6张以B公司为收益人的银行承兑汇票，票面记载有“不得转让”字样，后B公司为了给A公司从国外进口羊毛，向C投资银行申请开立进口信用证，并以背书方式将上述6张银行承兑汇票向C投资银行作开证质押，C投资银行对所开信用证议付行的单据进行了承兑，现B公司已不能清偿欠C投资银行的债务，故C投资银行诉诸于法院，要求确认B公司向其所作的票据质押合法有效，如质押的票据有假疵，则请求判令B公司交付开证保证金。法院判决：B公司以6张银行承兑汇票向C投资银行设定的质…     

外国证券类机构驻华代表机构管理办法

第一章 总则 第一条 为了加强对外国证券类机构常驻中国的代表机构(以下简称“代表处”)的管理,根据中华人民共和国有关法律、法规,制定本办法。 第二条 本办法所称外国证券类机构,系指在中华人民共和国境外依法设立的投资银行、商人银行、证券公司、基金管理公司等从事证券类业务的金融机构;本办法所称代表处,是指外国证券类机构在中国境内获准设立并从事咨询、联络、市场调查等非经营性活动的派出机构。 第三条 代表处必须遵守中华人民共和国     

中共司法部党组关于司局级以上领导干部配偶、子女个人经商办企业的具体规定

为了贯彻落实中央纪委第四次全会提出的“省(部)、地(厅)级领导干部的配偶、子女,不准在该领导干部管辖的业务范围内个人从事可能与公共利益发生冲突的经商办企业活动”的规定,依据中央纪委《关于“不准在领导干部管辖的业务范围内个人从事可能与公共利益发生冲突的经商     

本案中黄某行为如何定性

案例:被告人黄某原系上海市五金矿产进出口公司驻上海金属交易所交易员。1992年5月,黄某代表公司进入交易所操作金属交易,由于公司期货业务刚开展,所以初期黄某一人管理着数个业务环节,可以做自营,也可决定资金盈余的流向及代理业务的归属。同年12月底,黄某为了进行个人营利活动、利用职务便利伪造其公司与虚构的“沪东物资供销部”签订《金属现货、期货委托代理协议书》,并谎称“沪东物资供销部”已经汇入了所需10万元保证金。使之成为五矿公司的正式     

从投资银行业务特点看2008年次贷危机

本文指出从投资银行业务特点分析,经纪人追逐利润的天性催生了资产证券化这一金融产品,并衍生出了超脱于市场规则的信用增级机制。正是由于这种种原因,才导致了次贷危机的爆发和传播。     

把银行理财关进法律的笼子

正要把银行理财关进法律的笼子里,为银行理财找到法治出路,除了用防火墙隔离银行理财业务与银行其他业务外,需要商业银行切实做到对广大客户投资银行理财负责2014年7月10日,中国银监会发布《关于完善商业银行理财组织管理体系有关事项的通知》,要求商业银行按照单独核算、风险隔离、行为规范、归口管理等要求开展理财业务事业部制改革,设立专门的理财业务经营部门,负责集中统一经营管理其理财业务。银监会给出的时间表是,各银行于2014年7月底     

美国证券市场及其法律制度一瞥

一、美国证券市场的特点首先，美国投资银行在证券交易中起着重要作用。美国投资银行在初期只是集合投资者资金而转手投入事业，而后逐渐演变成通过投资来支配产业的垄断资产了。为了进一步加强金融力量，投资银行又将保险、信托纳入其支配下。１９１２年就有１８家投资银行取得对资本额达２２０亿美元的１１２家投资银行的支配权。在美国，证券的发行及分销，主要是通过投资银行的中介来办理。投资银行向公司收购股票及公司债券转售于一般投资者。投资银行有诸如证券的发行承销、分销，投资调查，兼并，收购等职能。其次，与西方各国以及美…     

小资料

尉健行同志在中央纪委 第四次全会报告中强调，要 进一步深化领导干部廉洁自律工作提出了领导干部的“六个不准”，对国有企业领导人员提出了“九个不准”。现摘录如下，以供学习。 ——编者 中央纪委第四次全会提出的 领导干部廉洁自律“六个不准” （１）省（部）、地（厅）级领导干部的配偶、子女不准在该领导干部管辖的业务范围内个人从事可能与公共利益发生冲突的经商办企业活动； （２）省（部）、地（厅）级领导干部的配偶、子女不准在该领导干部管辖的地区和业务范围内的外商独资企业或中外合资企业担任由外方委派、聘任的高级职务…     

股票“透支”交易受法律保护吗?

问:一个时期以来,我在某证券公司上海业务部大户室进行股票操作过程中,发现许多大户与该业务部经理订了进行“透支”操作的协议,讲明如有盈利便与业务部以“罚款”方式分成,如有亏损则由自己承担。有人劝我也就此“搏一击”,我不知道这样做是否受法律保护?     

股权分置不解决沪指千点难保

股权分置的存在才是股市跌到千点“ 的根本原因。”在近日举行的首届中 国(长沙)投资银行国际论坛上,国务院 发展研究中心金融研究所副所长巴曙松 秉承了他一贯的旗帜鲜明的风格,在论 坛上对《许小年不改股市千点论》的报道当众做出回应,并称“如果这     

重大责任事故罪中的“规章制度”的界定

一、何为“盈利业务”“盈利业务”应该如何理解呢?目前,对“盈利业务”的解释,学者们持有不同的观点。有学者把它表述为,是指本单位中能够产生经济效益,获取较大利润的业务。有学者认为,盈利业务是指本可盈利的业务,或者说是在正常情况下预计显然可以盈利的业务,而未必仅指后来一定盈利的业务。又有学者认为,所谓盈利业务,即指本可盈利或正在盈利的业务。也有的学者认为,只有确定无疑、必然会盈利的业务,才属于本罪中的盈利业务。笔者认为,“盈利”指获得利润,它是投入与产出之间的差额。而“业务”作为生活中的日常用语,也不乏宽泛性,那么…     

律所会成为下一个上市富矿吗

律所上市的过程很可能会像投资银行上市的发展过程一样,虽然道路曲折但必然前途光明律师事务所也能公开上市吗?这个神话在今年5月变成了现实。澳大利亚斯莱特·戈登律所上月成为全球首家公开上市的律师事务所。斯莱特·戈登律所坐落在墨尔本,拥有140名律师,以人身伤害诉讼为其主要业务。该律所在