Bäuerliche Hofübergabe unter Lebenden und (anerbenrechtliche) Nachtragserbteilung

In JBl 2010, 487–495, wurde dargelegt, dass der anerbenrechtliche Nachtragsanspruch der weichenden Geschwister (Miterben) gegen den Hofübernehmer sich nach b?uerlichem Gewohnheitsrecht beurteilt, dass also bei Wegfall der Rechtfertigung für den begünstigten übernahmspreis wegen gewinnsüchtiger Ver?u?erung des Hofes (oder von Hofliegenschaften) durch den übernehmer der Mehrerl?s auf die Miterben (weichenden Geschwister) nach dem Hofübergeber aufzuteilen ist. Der Nachtragsanspruch geh?rt also noch zum begrifflichen Umfang und Inhalt des nach b?uerlichem Gewohnheitsrecht zu bestimmenden begünstigten übernahmspreises (Wohlbestehenswertes). Die Fristen für den Nachtragsanspruch sind nach b?uerlichem Gewohnheitsrecht auf folgende Weise zu formulieren: Die Ver?u?erung des Hofes (oder von Hofliegenschaften) muss in die mit etwa 15 Jahren zu bestimmende Frist ab Hofübergabe an den Hofübernehmer fallen, die mit der Hofübergabe zu laufen beginnt. Dieser Anspruch kann nur nach Tod des Hofübergebers geltend gemacht werden, bei einer Frist für die gerichtliche Geltendmachung von 3 Jahren ab erfolgter Ver?u?erung (Einverleibung) durch den Hofübernehmer.     

Affordability and mortgage design: Permanent buydowns and buyups

Abstract

A simulation model that mirrors the actual practices of lenders in setting qualification requirements for mortgage loans is used to assess the impact of permanent buydowns and buyups on the maximum sale price that buyers can afford. Buydowns are reductions in the coupon rate traded off against higher discount points; buyups are the reverse. Although buydowns have little effect on afford ability, buyups can have significant effects. Their potential is largely unrealized, however, because of the call risk to lenders of loans carrying premiums. The authors propose a “discount recovery” provision, which would be similar to a prepayment penalty except that the payment upon prepayment would be tied to the amount of the discount foregone by the lender. This would protect lenders against call risk, giving them every reason to offer buyups as a way of expanding demand.