国务院办公厅转发证监会关于证券公司综合治理工作方案的通知

国办发〔2005〕43号各省、自治区、直辖市人民政府,国务院各部委、各直属机构:证监会商有关部门拟订的《证券公司综合治理工作方案》(以下简称《方案》)已经国务院同意,现转发给你们,请认真贯彻执行。证券公司是证券市场重要的中介机构,在证券市场的培育和发展中发挥了重要作用。但由于体制、机制上存在缺陷,证券公司在快速发展的同时,也积累了许多矛盾和问题。随着证券市场的结构性调整和改革力度加大,近年来,证券公司存在的问题逐渐暴露,风险集中爆发,经营和发展遇到了很大困难,迫切需要采取措施进行综合治理。证券公司综合治理工作敏感度…     

国务院办公厅转发证监会关于证券公司综合治理工作方案的通知

各省、自治区、直辖市人民政府,国务院各部委、各直属机构:证监会商有关部门拟订的《证券公司综合治理工作方案》 (以下简称《方案》)已经国务院同意,现转发给你们,请认真贯彻执行。证券公司是证券市场重要的中介机构,在证券市场的培育和发展中发挥了重要作用。但由于体制、机制上存在缺陷,证券公司在快速发展的同时,也积累了许多矛盾     

国务院办公厅转发证监会关于证券公司综合治理工作方案的通知

各省、自治区、直辖市人民政府,国务院各部委、各直属机构:证监会商有关部门拟订的《证券公司综合治理工作方案》(以下简称《方案》)已经国务院同意,现转发给你们,请认真贯彻执行。证券公司是证券市场重要的中介机构,在证券市场的培育和发展中发挥了重要作用。但由于体制、机制上存在缺陷,证券公司在快速发展的同时,也积累了许多矛盾和问题。随着证券市场的结构性调整和改革力度加大,近年来,证券公司存在的问题逐渐暴露,风险集中爆发,经营和发展遇到了很大困难,迫切需要采取措施进行综合治理。证券公司综合治理工作敏感度高、涉及面广,事关证券市场的健康发展和社会稳定。各地区、各部门要统一认识,坚定信心,高度重视,密切配合,按照《方案》的要求,切实负起责任,共同做好这项工作。要加快落实《国务院关于推进资本市场改革开放和稳定发展的若干意见》(国发〔2004〕3号),进一步加强对证券公司的监管,积极推进各项基础制度改革,稳妥处置证券公司风险,推进证券公司重组,并采取切实有效的措施解决证券公司流动性问题,支持、引导证券公司创新发展、做优做强。要严肃法纪,加大对证券犯罪行为的打击和涉案资产的追缴力度。要加强舆论宣传和引导,做好解疑释惑工作,为证券公司综合治理工作创造有利的舆论环境。地方各级人民政府要切实承担起维护社会稳定的职责,对行政区域内证券公司的风险状况要做到心中有数,制订好应急预案。要按照国家有关规定认真做好破产关闭证券公司的个人债权甄别和收购资金筹措等工作,及时妥善地解决好行政区域内机构名义个人债等敏感问题。对可能引发群体性事件或恶性个案的不稳定因素,要及时采取措施,果断予以化解。中华人民共和国国务院办公厅二○○五年七月二十九日     

证券公司综合治理工作方案

证券公司作为证券市场重要的中介机构,十几年来,在探索和改革中成长,对证券市场的培育和发展发挥了十分重要的作用,但也积累了许多矛盾和问题。近年来,随着市场的结构性调整和改革力度加大,证券公司的问题充分暴露,风险集中爆发,证券行业的发展面临困难。证券公司的问题成因十分复杂,既有市场环境因素,又有制度不完善、机制不健全等内在因素。随着基础制度的建立完善和各项监管措施的进     

证券公司综合治理工作方案

证券公司作为证券市场重要的中介机构，十几年来，在探索和改革中成长，对证券市场的培育和发展发挥了十分重要的作用，但也积累了许多矛盾和问题。近年来，随着市场的结构性调整和改革力度加大，证券公司的问题充分暴露，风险集中爆发，证券行业的发展面临困难。证券公司的问题成因十分复杂，既有市场环境因素，又有制度不完善、机制不健全等内在因素。随着基础制度的建立完善和各项监管措施的进一步强化，     

关于转发《证券公司证券自营业务指引》加强证券公司自营业务监管的通知

各证券公司:近几年,证券公司自营业务存在使用不规范账户进行自营、超比例持仓、持股集中或涉嫌操纵市场等问题,并成为公司风险的主要爆发点。结合证券公司综合治理工作,我会全面展开了证券公司自查摸底工作,并在《关于推动证券公司自查整改、合规经营和创新发展的通     

关于印发《证券公司内部控制指引》的通知

各证券公司: 为了促进证券公司规范发展,有效防范和化解金融风险,维护证券市场的安全与稳定,现将《证券公司内部控制指引》印发给你们,请遵照执行。有证券业务的信托投资公司比照此指引执行。     

证券交易佣金制度变革刍议

本文在概括各国证券市场交易佣金制度变革历程的基础上,论证了废除固定佣金制度转而实行浮动佣金制度后对证券市场交易行为的影响,并探讨了各国证券市场交易佣金制度的改革趋势对我国证券市场交易佣金制度改革的借鉴,得出小型证券公司转型可以依靠其特色经营、区位优势和稳定的客户资源长期生存;大型证券公司必需使业务环节紧密配合,提供给客户多样化的服务;改变佣金收取单一模式,佣金收取向多元化结构转变,有利于证券业公司层次分级化的进一步提高等启示。     

关于印发《证券公司股票质押贷款管理办法》的通知

各国有独资商业银行、股份制商业银行,各证券公司:为拓宽证券公司融资渠道,支持我国证券市场长期、稳定、健康发展,中国人民银行、中国证监会制定了《证券公司股票质押贷款管理办法》(以下简称《办法》),现印发给你们,请遵照执行。各银行和证券公司要按照本《办法》精神,结合各自的实际情况,制定具体的办法措施,在切实防范金融风险的前提下,开办此项业务。在具体操作过程中遇到重大问题,要及时向中国人民银行或中国证监会报告。     

误分类模式在券商客户管理中的应用

证券市场的竞争日益激烈,如何准确判断出顾客未来的流失趋势,减少证券公司的客户关系维持成本,进而提高客户关系管理的效率就显得尤为重要。通过一种顾客流失预测的误分类模式,可以对证券公司的顾客进行分类管理,从而可以更加主动地应对顾客的流失情况。     

误分类模式在券商客户管理中的应用

证券市场的竞争日益激烈,如何准确判断出顾客未来的流失趋势,减少证券公司的客户关系维持成本,进而提高客户关系管理的效率就显得尤为重要。通过一种顾客流失预测的误分类模式,可以对证券公司的顾客进行分类管理,从而可以更加主动地应对顾客的流失情况。     

中国证券监督管理委员会公告[2008]21号

为适应证券市场发展的需要,进一步加强证券营业网点监管,提升证券公司服务水平,增强征券行业竞争力,保护投资者合法权益,现就进一步规范证券营业网点作如下规定：     

关于向二级市场投资者配售新股有关问题的通知

上海、深圳证券交易所,各证券公司: 为了进一步完善股票发行方式,促进证券市场的稳定健康发展,今后将在新股发行中试行向二级市场投资者配售新股的办法。现就有关问题通知如下     

证券法修改解析

此次证券法的修改幅度较大,主要体现在四个方面:完善和调整相关制度,进一步推动证券市场发展; 全面加强对投资者合法权益的保护力度;加强对上市公司和证券公司的内部风险防范;赋予行政部门准司法权, 强化行政权力,强化执法权威和执法效率。     

证券公司托管法律问题研究——兼评《证券公司风险处理条例》

近年来，有问题证券公司被托管的新闻频繁见诸报端，托管已成为我国证券市场一道奇特的风景。托管是我国当前有问题证券公司风险处置的常见方式，我国《证券法》第153条将其规定为证监会的监管措施，新近出台的《证券公司风险处置条例》作了较为明确的规定，但实践中仍有一些法律问题亟待解决。     

资产证券化信息披露不实陈述之法律责任研究

资产证券化是金融领域里的一种重要的融资工具,中国证监会发布的《证券公司资产证券化业务管理办法》,意味着我国重新启动了资产证券化业务。然而,资产证券化因其特殊运作机制可能引发风险也存在其特殊性,为保障证券市场秩序和投资人的合法权益,法律要求证券发行人真实、全面和及时地进行信息披露,但是信息披露不实陈述一直是我国证券市场典型的违法行为之一,同样,资产证券化信息披露不实陈述的行为也会发生。     

外商投资证券公司管理办法

正中国证券监督管理委员会令第140号经国务院批准,现公布《外商投资证券公司管理办法》,自公布之日起施行。主席刘士余2018年4月28日第一条为了适应证券市场对外开放的需要,加强和完善对外商投资证券公司的监督管理,明确外商投资证券公司的设立条件和程序,根据《中华人民共和国公司法》(以下简称公司法)和《中华人民共和国证券法》(以下简称证券法)有关规定,制定本办法。     

合格境外机构投资者境内证券投资管理办法

第一章总则第一条 为了规范合格境外机构投资者在中国境内证券市场的投资行为,促进中国证券市场的发展,根据有关法律、行政法规,制定本办法。第二条 本办法所称合格境外机构投资者(以下简称合格投资者),是指符合本办法的规定,经中国证券监督管理委员会(以下简称中国证监会)批准投资于中国证券市场,并取得国家外汇管理局(以下简称国家外汇局)额度批准的中国境外基金管理机构、保险公司、证券公司以及其他资产管理机构。     

注资、再贷款、关闭三管齐下解救券商危局

6月14日,消息证实,汇金公司拟出资对银河证券进行重组。至此,国家将直接为证券公司补充资本金的猜测已经成为现实。银河证券总裁和公司股改筹备组组长朱利表示,在资本市场正处转折的关键时期,汇金公司选择银河证券这样有代表性的公司给予扶持,是国家发展资本市场、扶持证券公司做大做强的具体体现,为解决股权分置问题营造稳定的市场环境,同时可以极大地恢复投资者对中国证券市场的信心。     

证券公司市场退出和投资者利益保护

通过回顾中国证券市场中证券公司经营失败的退出方式和客户权利保护的现状,认为采用同业托管和国家财政处置和收购客户资产的方式缺乏法律的制度性规定,因而具有明显的政策导向,不仅不利于对投资者利益的保护,而且也增加国家的财政负担。建议采用市场化的方式,一方面促进证券公司间的重组和收购,以减少证券公司退出对市场的冲击,另一方面抓紧建立投资者保护基金,以制度化的方式保护投资者利益。